投資口座は 10,000 から 11,000 に増加します。一見すると、10% 増加しているように見えます。ただし、期間中に 2,000 を寄付した場合、アカウントの成長は投資のパフォーマンスが良好であることを意味するものではありません。
残高の増加と投資収益率は別の問題です。どちらかを正しく理解するには、貢献を分離する必要があります。
追加および削除されたお金を識別する
この例では、開始残高は 10,000 で、寄付金は 2,000 です。引き出しがなく、最終残高が 11,000 の場合、さらなる分類前の残余変動はマイナス 1,000 です。
この残差は、市場の動き、手数料、収入の扱い、または為替の影響を反映している可能性があります。タイミングや方法を考慮せずに正確な収益率を計算するには、情報が不十分です。
この結果を 10 パーセントの利益と呼ぶと、新たな資金とパフォーマンスを混同してしまいます。計算を定義せずに残差を正確な収益率と呼ぶと、別のエラーが発生します。
外部からの貢献と内部活動を区別する
銀行口座から投資口座への資金の移動は、その口座への寄付ではありますが、財務全体の内部送金となります。
配当金の再投資はまた異なります。配当は、ポートフォリオの外部から拠出された新たな資金ではなく、より多くのユニットを購入するために使用される投資収益である可能性があります。
投資口座間の販売、購入、送金には、同じ境界規律が必要です。ポートフォリオ内の売却は、自動的に家計の投資から撤退するわけではありません。
日付と元の通貨を保持する
パフォーマンスを評価する際には、寄付と引き出しのタイミングが重要です。期間の終わり近くに追加された資金は、期間全体に投資された資金と同じ市場エクスポージャーを経験しませんでした。
外貨保有の場合、投資の現地通貨の動きと報告通貨の影響を区別してください。フラットなローカル値でも、別の通貨で表現すると上昇または下降する可能性があります。
数量、取引日、現金の動き、評価日を追跡可能に保ちます。不完全な記録に基づいて構築されたパフォーマンス数値は、正確に見える一方で信頼性が低い場合があります。
意思決定のために適切な質問を使用する
家計計画を立てるには、まず自分がいくら寄付したか、そして口座の現在の価値を知る必要があるかもしれません。投資を評価するには、定義された収益方法と適切な比較が必要な場合があります。
ASIC MoneySmart の投資計画ガイダンスは、投資を目標に合わせて、より広範な計画におけるその役割を理解することを奨励します。その広範な決定は、パフォーマンスと誤解されたアカウント残高の変更に基づいて行われるべきではありません。 ASIC MoneySmart
この記事では記録管理について説明しますが、どの投資を購入、売却、または保持するかについては説明しません。状況に応じて適切なアドバイスを利用してください。
毎月の説明としては、貢献により 2,000 が追加され、残りの変更により価値が 1,000 減少したと言えるでしょう。これは見出しの利益ほどお世辞ではありませんが、はるかに有益です。