Uma conta de investimento sobe de 10.000 para 11.000. À primeira vista, isso parece um ganho de 10%. Mas se você contribuiu com 2.000 durante o período, o crescimento da conta não significa que os investimentos tiveram um bom desempenho.
O crescimento do equilíbrio e o retorno do investimento são questões diferentes. As contribuições devem ser separadas antes que qualquer uma possa ser compreendida adequadamente.
Identifique dinheiro adicionado e removido
No exemplo, o saldo inicial é 10.000 e as contribuições são 2.000. Sem retiradas e com um saldo final de 11.000, a variação residual é negativa 1.000 antes de qualquer classificação adicional.
Esse resíduo pode refletir movimentos de mercado, taxas, tratamento de rendimentos ou efeitos cambiais. Não há informação suficiente para calcular um retorno percentual preciso sem considerar o momento e o método.
Chamar o resultado de um ganho de 10 por cento confundiria dinheiro novo com desempenho. Chamar o resíduo de percentual de retorno preciso sem um cálculo definido criaria um erro diferente.
Mantenha as contribuições externas distintas das atividades internas
Transferir dinheiro da sua conta bancária para a conta de investimento é uma contribuição para essa conta, mas uma transferência interna dentro das suas finanças globais.
Reinvestir um dividendo é diferente novamente. O dividendo pode ser rendimento de investimento usado para comprar mais unidades, e não dinheiro novo contribuído de fora da carteira.
Vendas, compras e transferências entre contas de investimento necessitam da mesma disciplina de limites. Uma venda dentro da carteira não é automaticamente uma retirada dos investimentos da família.
Preserve as datas e moedas originais
O momento das contribuições e retiradas é importante na avaliação do desempenho. O dinheiro adicionado próximo ao final de um período não teve a mesma exposição de mercado que o dinheiro investido ao longo dele.
Para participações em moeda estrangeira, distinguir o movimento da moeda local do investimento do efeito da moeda de reporte. Um valor local fixo ainda pode aumentar ou diminuir quando expresso em outra moeda.
Mantenha quantidades, datas de transações, movimentos de caixa e datas de avaliação rastreáveis. Um valor de desempenho baseado em registros incompletos pode parecer preciso, mas não confiável.
Use a pergunta certa para a decisão
Para o planejamento doméstico, talvez você precise primeiro saber quanto contribuiu e quanto vale agora a conta. Para avaliação de investimentos, você pode precisar de uma metodologia de retorno definida e de uma comparação adequada.
A orientação de planejamento de investimentos do ASIC MoneySmart incentiva a adequação dos investimentos às metas e a compreensão de seu papel no plano mais amplo. Essa decisão mais ampla não deve basear-se numa alteração do saldo das contas confundida com desempenho. ASIC MoneySmart
Este artigo explica a manutenção de registros, e não quais investimentos comprar, vender ou manter. Use aconselhamento qualificado quando as circunstâncias exigirem.
Uma explicação mensal útil poderia dizer que as contribuições acrescentaram 2.000 enquanto as alterações restantes reduziram o valor em 1.000. Isso é menos lisonjeiro do que ganhar um título, mas é muito mais informativo.